미국주식 배당왕: 2020년 배당금 많이 주는 미국 주식 탑5

미국주식 배당왕: 2020년 배당금 많이 주는 미국 주식 탑5

최고의 배당률 성장이 높은 주식을 찾는 투자자들은 기업이 가진 오랜 배당금 성장의 역사를 고려해야 한다고 업계 최고의 소득 뉴스레터인 Sure Dividend 배당주, 편집자인 MoneyShow.com의 기고자인 벤 레이놀즈는 설명합니다.

 

경제가 불확실한 시기에 투자자들은 품질에 충실해야 합니다. 배당수익률이 가장 높은 종목(일반적으로 위험수준이 높아지는 종목)에 손을 대는 대신 투자자들은 양질의 배당주에 집중해야 합니다.

 

각각 최소 50년 연속 배당금을 올려온 30개 미만의 주식으로 구성된 그룹 '배당왕' 리스트에서 고품질의 배당금 지급 주식을 찾을 수 있습니다.

Genuine Parts Company (GPC)

Genuine parts는 오랜 배당 증가율 이력, 높은 4.5%의 배당수 익률, 주요 성장세에 힘입어 긍정적인 장기 전망을 가진 배당왕입니다. 코로나바이러스 사태로 큰 타격을 입었지만 장기 투자자들은 현 가격으로 매수해 강한 수익을 창출할 것으로 보입니다.

 

Genuine parts은 자동차 및 산업용 부품 유통업체이자 소매업체입니다. NAPA 자동차 부품 브랜드가 핵심 사업입니다. 이 회사는 연간 200억 달러의 매출을 올리고 있으며, 시가총액은 102억 달러입니다.

 

Genuine Parts은 5월 6일에 분기별 수익을 보고했습니다. 분기 전체 매출이 3.7% 감소한 반면, 가구를 제외한 매출은 1% 증가했습니다. 자동차 부품, 산업용 부품 및 비즈니스 제품에서 비교할 수 있는 판매량이 5% 감소했습니다.

 

이 회사는 현재 진행 중인 코로나바이러스 사태로 인해 이번 분기에 계속 하락할 가능성이 있습니다. 하지만 이 회사는 경기 침체를 극복하기 위해 여러 단계를 거쳤습니다. 3월 31일 현재, 현금과 사용하지 않은 회전 신용장을 통해 11억 달러의 가용 유동성을 가지고 있습니다.

 

또한 이 회사는 2021년까지 총 2억 9천 8백만 달러의 부채가 만기됩니다. 또한 Genuine Parts은 2020년 자본 지출을 35-50% 줄이고 있으며, 현금 보존을 위해 자사주 매입을 중단했습니다.

 

Genuine parts은 단기적으로 어려운 환경임에도 불구하고 투자자들은 장기적 측면에 집중해야 합니다. Genuine parts은 성장하고 있는 산업, 특히 자동차 부품 분야의 선두 브랜드입니다. 노후화된 미국 자동차 기단은Genuine parts에 혜택을 줄 것입니다. 새 차를 구입하는 대신, 숙련된 전문직 종사자들이 자동차를 더 오래 운행하도록 수리하는 사례가 늘고 있습니다.

 

최근 회사 프레젠테이션에 따르면 1~5년 된 차량의 연간 평균 수리비는 555달러이지만 6년 이상 된 차량의 경우 829달러까지 오릅니다.

 

6년 이상 된 차량은 현재 미국 차량 기단의 약 70%를 차지하고 있습니다. 이러한 추세는 자동차 제조업체에 부정적인 영향을 미치지만, 소비자들이 자동차를 더 오래 보유하기 때문에 Genuine parts에는 큰 이점이 됩니다.

 

이러한 추세로 인해 Genuine parts은 매년 배당금을 인상하는 인상적인 역사를 이어나갈 수 있을 것입니다. 64년 연속 배당금을 늘렸고, 주식 수익률은 4.5%다.

 

Genuine parts 주식은 배당률 증가와 더불어 현재 수익률을 원하는 투자자들에게 어필하고 있습니다. 이 모든 요소들은 현재 우리가 배당왕 5위로 확실성을 만들어주고 있습니다.

Emerson Electric (EMR)

Emerson Electric은 63년 연속 배당을 늘렸는데, 이는 꾸준한 배당 성장세를 기록한 매우 인상적인 기록입니다.

 

Emerson Electric의 배당 이력은 세계 경제가 침체기에 접어들면서 더 순환적이고 침체되기 쉬운 산업 분야에서 작동한다는 사실을 고려할 때 더욱 인상적입니다. 그럼에도 불구하고, Emerson Electric은 주주들에게 꾸준한 수익성과 연간 배당 증대를 지속적으로 제공하고 있습니다.

 

Emerson Electric은 1890년에 설립되었습니다. 오늘날, 이 회사는 연간 180억 달러 이상의 매출과 320억 달러의 주식 시가 총액을 가진 거대한 산업 제조 및 엔지니어링 회사입니다. 회사의 매출은 두 가지 운영 부문으로 나뉩니다. 자동화 공업, 주거용 및 상업용 및 주거용 솔루션입니다.

 

당연히, 코로나 바이러스 위기로 인한 세계 경제의 변동으로 Emerson Electric을 강타했습니다. 총 매출액이 최근 분기에 7%감소하여, 작년의 같은 분기와 비교해보면 9%하락했습니다. Emerson Electric은 석유 및 가스 산업에 심각한 역풍을 맞았다고 알려졌습니다.

 

그러나 비용 관리 덕분에 Emerson Electric은 42.1%로 이윤을 꾸준하게 보고할 수 있었습니다. 조정된 주당순이익은 0.89달러로 분기별 가이드라인 0.79달러에서 0.83달러를 넘어섰고 전년 동기 대비 7% 상승했습니다.

 

Emerson Electric은 2020년의 시작에 약한 결과를 보였음에도 불구하고 경기 침체를 견뎌낼 수 있는 능력을 자신하고 있습니다. Emerson Electric은 매출이 부진하거나 감소할 때에도 특히 현금 유동성 창출에 능숙합니다.

 

예를 들어, 가장 최근 분기에 Emerson Electric은 운영 현금 흐름을 5억 8천 8백만 달러로 작년 동기 대비 10% 증가했습니다. 한편, 4억 7천 7백만 달러의 무료 현금 흐름은 작년 같은 분기에 비해 15% 증가했습니다.

 

또한 우리는 이 회사가 오랜 성장 역사와 글로벌 경쟁 우위 덕분에 장기적인 성장 잠재력이 긍정적이라고 생각합니다. Emerson Electric의 경쟁 우위는 고객 관계 구축과 엔지니어링의 우수성을 수십 년간 쌓아온 경험에 있습니다.

 

이 회사는 강력한 경제 성장을 보이고 있는 글로벌 고객 기반을 갖추고 있으며, 근본적인 판매 추세가 장기적 성장에 동력을 공급해야 합니다. 보통주 평가, 장기적 성장 가능성, 그리고 3.6%의 매력적인 배당 수익률로, Emerson Electric은 현재 당사의 4위 배당왕입니다.

Federal Realty Investment Trust (FRT)

미국 증시는 최근 몇 주 동안 큰 폭의 회복세를 보였지만, 복수의 업종이 여전히 평가치 하락세를 보이고 있습니다; 리츠는 코로나바이러스 위기로 인해 계속 타격을 받고 있지만, 장기 투자에는 매력적인 매수 기회가 많이 있습니다.

 

Federal Realty는 모든 리츠 중에서 가장 인상적인 배당 이력을 가진 것으로 오랜 시간 테스트된 부동산 투자 신탁입니다.

 

매년 52년 연속 배당을 늘리면서 연간 50개 이상 배당률이 증가하는 30개 미만 종목의 '배당왕' 리스트에 올랐습니다.

 

Federal Realty는 배당왕 리스트에 오른 유일한 리츠로서, 장기 투자자들에게는 독특한 매수-보유 배당주가 되는 희귀한 영역이 있습니다.

 

Federal Realty Investment Trust는 소매 업계에서 운영되는 리츠입니다. 이 회사의 포트폴리오는 104개의 부동산과 약 3,000명의 세입자와 2,700채 이상의 주거지로 구성되어 있습니다. 이 회사의 투자 전략은 소매 수요가 공급을 초과하는 인구 밀도가 높고 부유한 지역사회를 목표로 합니다.

 

코로나바이러스 위기는 회사에 가시적인 영향을 미쳤습니다. 가장 최근 분기의 주식당 FFO는 작년 같은 분기에 비해 3.9% 감소했습니다. 2020년 3월 31일 현재 이 포트폴리오의 임대율은 93.6%로 지난해 같은 분기의 94.0%에 비해 소폭 하락했습니다.

 

이 회사는 코로나바이러스 사태 때 유동성을 높이고 대차대조표를 보호하기 위해 여러 조치를 취했습니다. 연방 부동산은 지난 3월 10억 달러 규모의 회전신용편의 중 9억 9천만 달러를 인출해 4억 달러의 만기 대출을 완료했으며 2021년 말까지 만기가 돌아오는 3억 4천만 달러의 부채를 상환할 것으로 보입니다.

 

Federal Realty는 스탠더드앤드푸어스(S&P)에서 A-, 무디스(Moody's)에서 A3의 신용등급을 보유하고 있는데, 이는 특히 리츠에 대한 강한 평가입니다. 높은 신용등급으로 인해 회사는 보다 유리한 금융조건으로 자본을 조달할 수 있게 되었으며, 이는 특히 불황기에 중요합니다.

 

다른 많은 리츠와 마찬가지로, Federal Realty도 코로나바이러스가 제기하는 불확실성 때문에 연중 지침을 제공하지 않고 있습니다. 그러나 분석가들은 여전히 이 회사가 2020년에 주당 5.94달러의 FFO를 창출할 것으로 예상하고 있습니다. 이를 바탕으로 현재 주당 4.20달러의 배당금은 충분히 커버되는 것으로 보이며, 경기침체로 인해 FFO가 감소할 경우를 대비하여 다소 완충되는 것으로 보입니다.

 

우리는 Federal Reitty가 불황에도 불구하고 매년 배당금을 계속 증가시켜야 하는 동급 최고의 리츠라고 생각합니다. 최근 주가 하락으로 가치 평가 매력이 높아진 반면 배당률은 5% 이상으로 높아졌습니다. 그 결과, 연방 부동산은 배당왕 중 1위를 차지하고 있습니다.

H.B. Fuller (FUL)

H.B. Fuller는 배당률 증가의 긴 역사를 가진 배당왕입니다. 직접수익률이 1.8%인 점은 표졍상으로 인상적이지 않아보일지라도, 이 회사는 주주들의 배당금 수익에 의미있는, 연간 규칙적인 배당률 인상을 보여줍니다.

 

H.B. Fuller는 최근 4월 인상 등 51년 연속 배당을 늘렸고, 극심한 불황 속에서도 연간 배당 증가세를 이어갈 것으로 보입니다. 배당금과 높은 수익 증대의 결합은 향후 몇 년 동안 주주들에게 강력한 수익을 창출해줄 수 있습니다.

 

H.B. Fuller는 접착제, 실란트 및 기타 특수 화학 제품 제조업체입니다. 이 회사는 연간 29억 달러의 수익을 창출하며 주식의 시가총액은 약 20억 달러입니다. 이 회사는 다음과 같은 세 가지 보고 부문을 운영하고 있습니다. 건축용 접착제, 엔지니어링 접착제, 위생, 건강 및 소모품 접착제입니다.

 

지난 3월 말, H.B. Fuller는 2020 회계연도 1분기 실적을 보고했습니다. 유기적인 수익은 분기 동안 1.3% 감소했지만, 통화과 사업 분할를 제하고 나면 1% 증가했을 것입니다. 조정된 주당순이익 0.34달러는 작년 같은 분기에 비해 보합세를 보였습니다.

 

코로나바이러스 위기는 H.B. Fuller에 부정적인 영향을 미칠 것 같습니다. 경기 침체에 면역이 있지 않습니다.; 대공황 동안, 2008년에 주당 수익은 79%나 급감했습니다.

 

하지만 회사는 불황에도 이익을 남겼고, 그로 인해 배당금을 계속 늘릴 수 있었습니다. 그리고 미국 경제가 침체에서 회복됨에 따라 주당순이익은 빠르게 성장세로 돌아왔습니다.

 

한편, 이 회사는 긍정적인 장기 성장 전망을 가지고 있습니다. 이 회사에 따르면, 500억 달러 규모의 접착제 시장은 지난 38년 동안 연평균 3.8%의 성장률을 보였습니다.

 

또한 상위 5개 산업 주체들이 시장의 35% 미만을 점유하고 있는 고도로 세분화된 시장이기도 합니다. 이것은 H.B. Fuller와 같은 대형 연산자를 나타냅니다. 소규모 제조업체는 글로벌 시장 규모와 경쟁할 수 없기 때문에 경쟁 우위를 점하고 있습니다.

 

2025년까지 연간 12%의 EPS 성장을 예상하고 있으며, 주식의 배당수익률은 1.8%입니다. H.B. Fuller는 15.7배의 P/E에 대한 거래를 공유하며, 사실상 우리의 공정가치 추정치인 15배와 동등합니다. 풀러 주식은 향후 5년간 연간 13%에 가까운 총 예상 수익률을 기록할 것으로 예상됩니다.

 

H.B. Fuller는 현재 수익률이 1.8%로 상당히 낮지만, 회사는 매년 일관된 배당 증가로 상대적으로 영향이 없는 수익률을 보충하고 있습니다.

 

이 회사는 또한 고도로 세분화된 산업에서 글로벌 리더이기 때문에 장기적 성장 잠재력도 상당합니다. 이러한 모든 이유로 우리는 H.B. Fuller에 집중합니다. H.B. Fuller는 장기 배당 성장 투자자를 위한 최고의 배당왕 중 한 명이 될 것입니다.

Altria Group (MO)

불경기에 안정적인 현금흐름을 창출하는 기업을 찾는 투자자들은 담배주식을 고려해야 합니다. 담배는 매우 불경기에 강한 산업입니다.

 

미국 최고의 담배 브랜드인 말보로를 생산하는 알트리아 그룹을 생각해보세요. 알트리아는 지난 50년간 54차례나 배당금을 올려 '배당왕' 자격을 얻었습니다.

 

차세대 제품에 대한 투자뿐만 아니라 주력 담배 브랜드로 인해 주주들에게 수년간 배당이 증가하여 지속적으로 보상해 줄 것으로 믿습니다.

 

이는 낮은 가치 평가와 배당수익률이 9%에 달해 특히 알트리아에 투자할 수 있는 좋은 기회입니다. 이 모든 이유로, 알트리아는 우리의 최고의 배당왕입니다.

 

알트리아는 연간 약 250억 달러의 매출을 올리는 필수소비재 회사입니다. 이 주식은 현재 시가총액이 690억 달러입니다. 알트리아의 핵심부문은 말보로 담배뿐만 아니라 회사의 존 미들턴 시가 브랜드가 포함된 흡연이 가능한 제품으로, 회사 2019년 매출의 약 88%를 차지하고 있습니다.

 

전통적인 흡연이 가능한 제품들이 알트리아 수익의 대부분을 계속해서 차지하고 있는데, 이것은 흡연율의 지속적인 감소로 인해 주주들에게 위험이 되고 있습니다.

 

변화하는 소비자 트렌드에 대응하여, 알트리아는 최근 몇 년 동안 제품 포트폴리오를 다양화하기 위한 조치를 취하고 있습니다. 이 회사는 무연 담배 브랜드인 스코알과 코펜하겐, 와인 제조업체인 스테를 소유하고 있습니다. Michelle은 세계적인 맥주 회사인 Anheuser-Busch InBev(BUD)에 10%의 투자 지분을 보유하고 있습니다.

 

알트리아도 주울랩스에 130억 달러, 마리화나 생산업체인 크로노스 그룹에 18억 달러 투자 등 차세대 카테고리에 투자했습니다. 이러한 투자는 담배 이후 환경에서 알트리아의 미래를 위한 기반을 마련하기 위한 것입니다.

 

그 사이 알트리아의 레거시 브랜드는 탄탄한 수익성과 성장세를 이어가고 있습니다. 1분기에, 알트리아의 매출은 흡연 가능 제품 수량이 6% 이상 증가했기 때문에 15퍼센트가 증가하여 50억 달러가 넘었습니다.

 

소비자들은 2020년 1분기에 코로나 바이러스로 인한 폐쇄에 대비해 팬트리를 비축했습니다. 알트리아의 조정된 EPS는 지난 분기에 18% 증가했습니다.

 

많은 회사들이 코로나바이러스 사태에서 생존을 위해 싸우고 있는 반면, 알트리아는 대차대조표와 충분한 유동성을 가지고 있습니다. 최근 자사 회전 신용설비에 30억 달러를 끌어들이고 자사주 매입을 중단했습니다. 그러나 연간 조정 EPS의 80%에 달하는 목표 배당률인 배당정책을 유지하는데 전념하고 있습니다.

 

Altria 주식은 연간 조정된 EPS 추정치 4.25달러에 근거하여 8.9의 가격 대비 수익률로 거래됩니다. 이것은 우리의 공정가치 추정치인 11보다 낮습니다. 그 결과 알트리아 주식은 저평가된 것으로 보입니다. 가치평가 배수가 확대되면 향후 5년간 연간 수익률이 약 4.3% 상승할 수 있습니다.

 

또한 알트리아는 2021년 소폭의 수익 증가, 마진 확대, 주식 환매 재개 등으로 연간 3%~4%의 조정 EPS 성장을 달성할 것으로 기대합니다.

 

마지막으로, 9%의 높은 배당수익률로 인해 향후 5년간 총 예상수익률이 16~17%에 달해 알트리아는 1위 배당왕에 오르게 됩니다.

 

원문보기: https://www.forbes.com/sites/moneyshow/2020/05/28/dividend-kings-5-top-dividend-stocks-for-2020/#5aad6d985f4e

번역본 출처: https://milavidabreve.tistory.com/

 

밀라가 직접 번역한 소중한 자료입니다. 글을 가져가실 땐 꼭 원문과 번역본 출처를 함께 가져가 주세요.